Comptant quelques 18 928 nouveaux dépôts de dossiers pour le seul mois de juin 2013, les Commissions de Surendettement de la Banque de France ont ainsi vu le volume de demandes augmenter de 6,5 % par rapport au mois précédent, témoignant encore des difficultés que rencontrent aujourd’hui les emprunteurs, même si ce mouvement semble quelque peu s’essouffler, marquant, en effet, un recul de 1,15 % ,sur les 12 derniers mois écoulés, par rapport à la période allant de juillet 2011 à juin 2012.

Ayant vu augmenter sa capacité de traitement pour faire face aux nombreuses demandes des usagers, les Commissions de Surendettement de la Banque de France ont ainsi pu traiter, pour le premier semestre 2013, quelques 116 008 dossiers, marquant toutefois un ralentissement, puisque celle-ci avait traité un volume supérieur de 3,3 % sur la même période de l’année 2012, permettant toutefois d’apporter une solution conventionnelle à quelques 32 092 demandes et aboutissant à des mesures de rétablissement personnel dans 32 403 autres cas.

Grâce à ces deux mois consécutifs de hausse la situation trimestrielle a ainsi pu nettement s'améliorer revenant à -1,2% contre -13,8% un an plus tôt. Avec 872 millions d'euros contre 811 en avril 2009, les prêts personnels sont une partie essentielle de l'embellie observée, affichant une hausse de 7,5% non loin derrière celle des financements d'automobiles neuves dont l'activité reste très soutenue (+11,8%).

Permettant aux emprunteurs surendettés de bénéficier d’un délai pour assurer le redressement de leurs finances, le plan conventionnel de redressement devrait voir, selon le texte voté par l’Assemblée Nationale, sa durée diminuer de 8 à 5 ans, au grand dam de Thierry Laborde, Directeur Général de BNP Paribas Personal Finance, gestionnaire de Cetelem, qui a aussitôt dénoncé une dégradation de la situation des personnes en surendettement, qui aurait pour conséquence d’augmenter le risque d’impayés pour les établissements de crédits.

Ayant déjà connu une baisse de 10 milliards d’euros sur les trois dernières années, la production de crédits pourrait, une nouvelle fois, souffrir de l’adoption de la Loi Hamon selon Thierry Laborde, qui estime le recul éventuel entre 2 et 5 milliards d’euros, rendant ainsi l’accès aux solutions de financement toujours plus difficile pour les usagers, la diminution du délai d’inactivité des crédits renouvelables de 2 à 1 an venant, de plus, compliquer une situation déjà délicate, dont la conséquence pourrait être la nécessité, pour les professionnels du secteur, d’alléger un peu plus leur personnel.

Disponible, du 24 juin au 1^er juillet, par l’intermédiaire de la plate-forme Internet de l’établissement, cette offre exceptionnelle, qui permet, à tout souscripteur d’un crédit à la consommation BNP Paribas, de bénéficier d’un Taux Annuel Effectif Global fixe de 4,80 % pour un emprunt de 10 000 €, remboursable en 48 mensualités, constitue une opportunité à saisir pour toute personne souhaitant réaliser un projet d’un montant compris entre 1000 € et 15 000 €, les conditions affichées par le grand groupe bancaire français s’avérant particulièrement intéressantes.

Constituant, aujourd’hui, le moyen le plus utilisé par les usagers pour assurer le financement de leurs projets les plus importants, le crédit s’adapte désormais à toutes les exigences, BNP Paribas ne ménageant pas ses efforts pour répondre au mieux aux demandes de ses usagers, l’offre promotionnelle disponible sur la plate-forme Internet de l’établissement en étant encore la meilleure illustration, permettant ainsi, par exemple, aux usagers de l’établissement, de préparer leurs vacances dans les meilleures conditions possibles, ou de réaliser tout autre projet, tout en bénéficiant de conditions particulièrement avantageuses.

Parvenant à afficher une progression de 1 % au mois de mai par rapport à la même période de 2012, la production de prêts personnels, dont la croissance cumulée sur les trois derniers mois s’élève à 4,9 %, reste l’un des rares chiffres positifs du dernier bilan publié par l’Association française des Sociétés Financières, lundi 24 juin, l’ensemble des autres domaines du crédit à la consommation enregistrant un recul, témoin d’une certaine perte de confiance des usagers pour ces solutions de financement, dans un contexte de crise économique toujours présente.

Enregistrant une baisse de 1,7 % par rapport au mois de mai 2012, la production de crédits à la consommation a ainsi été marquée par un recul particulièrement important des solutions de financement de biens d’équipement du foyer et de voitures, affichant respectivement une baisse de 7,1 % et 3,8 %, ces deux secteurs ont ainsi particulièrement contribué à la mauvaise performance affichée aujourd’hui par le crédit à la consommation, alors que depuis le début de l’année les ménages français ont emprunté quelques 14,2 milliards d’euros.

Apparu sur le marché français il y a un an et demi environ, Prêt d’Union vient ainsi tout juste de franchir le cap des 25 millions d’euros de crédits accordés, plaçant ainsi le nouvel acteur parmi les entreprises les plus performantes de sa catégorie, son homologue allemand ayant, quant à lui, mis six mois de plus pour atteindre ce seuil de développement, alors que le leader britannique avait, pour sa part, mis plus de quatre ans pour parvenir à ce niveau, confirmant ainsi l’engouement du grand public pour ces nouvelles solutions qui leur permettent de « se passer des banques », comme le soulignent Charles Egly et Geoffroy Guigou, responsables de la société.

Proposant une nouvelle approche du monde du crédit, Prêt d’Union a ainsi très rapidement su trouver son public, permettant, à chacun, de concrétiser ses projets tout en contribuant au financement de l’économie réelle, apportant, en effet, les fonds nécessaires à la réalisation de travaux, l’achat d’un véhicule, l’aménagement et la décoration, ou encore le financement de vacances, ou d’événements familiaux, la moyenne des crédits alloués par l’établissement s’élevant à 8 624 €, touchant, par ailleurs, l’ensemble du territoire, même si l’Île-de-France reste la région la plus représentée, avec 21 % des usagers de l’enseigne.

Dilatation de la masse monétaire en circulation
 

Par définition, l’inflation est l’augmentation de la masse monétaire. En l’absence d’une pluie d’or tombée du ciel ou d’une création de richesse, ce prodige est obtenu avec, par exemple, la baisse des taux directeurs de la BCE pour rendre le crédit moins cher, ou l’émission par l’État d’emprunt ou de bons du Trésor, essentiellement achetés par les banques nationales et compagnies d’assurance, de gré et de force.
Ces cas d’augmentation monétaire sont au départ une fiction comptable qui ne se base sur aucune réelle création de richesse, mais au mieux sur un pari de croissance.

Dilution de la monnaie

Conséquence immédiate, « l’argent » perd de sa valeur. Si la monnaie est dévalorisée, elle est du même coup moins cher, ce qui a pour effet utile de réduire la dette de l’État… et les dettes de tous les débiteurs.

Lorsque le 2 mai 2013 la BCE baisse d’un quart de point le taux refi* à 0,50%, contre 0,75% auparavant, l’avantage espéré est peut-être d’obtenir un euro un peu moins surévalué par rapport aux autres devises, de façon à ce que les exportations soient un peu moins pénalisées. Toutefois, la baisse du taux dans ces proportions n’a évidemment sur le taux de change qu’un effet purement symbolique, mais il était difficile de descendre plus bas.

Ce qui est sûr, c’est que suite à toute augmentation de masse monétaire, les producteurs de matières premières ont tendance à augmenter leur prix pour ne pas sacrifier leurs marges. Et sans même prévoir l’augmentation des prix des matières premières, une trace visible et tangible de l’inflation est l’augmentation concomitante de l’indice des prix à la consommation. Après tout, un prix n’est qu’une proportion de la masse monétaire en circulation et cette proportion reste inchangée. Mécaniquement, l’inflation se retrouve dans les rayons des grandes surfaces. Or, on assiste à un phénomène fantastique, l’Insee n’enregistre quasiment aucune inflation, à peine 2% en 2012, alors que l’émission de monnaie est continue.

L’indice des prix à la consommation « sans » hausse

L’indice des prix à la consommation (IPC) est un indicateur précieux puisqu’il détermine, en principe, le pouvoir d’achat des ménages. En effet, dans un pays comme la France où quasiment tous les consommateurs sont salariés, si l’IPC grimpe de 3 points, il n’est pas dit que leur salaire en fasse autant. L’IPC est donc déterminant pour repérer la propension des consommateurs à dépenser, à épargner ou emprunter.

Le problème est que l’IPC de l’Insee relève de plus en plus de la galéjade. Aux dernières nouvelles, malgré les injections répétées de liquidités dans l’économie, nous traversons une période sans inflation et par conséquent favorable à l’épargne. En ce sens, l’augmentation du plafond du Livret A fut une bonne opération de communication puisqu’elle s’est soldée par un réel afflux de collecte portant l’encours à plus de 260 milliards d’euros. Avec un taux net de 1,75% depuis le 1er février, le populaire compte épargne passe pour attractif au vu du taux d’inflation établi aujourd’hui à 0,7%.

Rembourser moins
 

Si « l’inflation », au sens médiatique du terme, est faible voire négative sur certains mois selon les dernières mesures de l’Insee (-0,1% en avril 2013), le pouvoir d’achat des Français est visiblement en net recul, grevé par des charges obligatoires devenant obèses et une augmentation générale des tarifs mal cernée par l’Insee.

L’organisme vient pourtant d’officialiser un pouvoir d’achat en recul de 0,9% en 2012, un taux que l’on peut encore qualifier de communication puisque les paramètres jouent sur les mots entre revenus disponibles et pouvoir d’achat « arbitrable ». D’autres économistes pointent un recul du pouvoir d’achat de 3,1% par ménage en 2012.

Concrètement, si l’on veut bien regarder autre chose que le prix de la balle de tennis, les charges obligatoires (logement, énergie, assurances…) augmentent et les prix de la grande distribution aussi.

Or, si à qualité équivalente, les prix au détail augmentent, la valeur des crédits s’amoindrit dans le temps. En l’absence de correction des valeurs, plus l’inflation est forte, plus l’emprunteur remboursera moins que ce qu’il a emprunté.
 

Un crédit moins cher
 

Ce contexte finalement profitable aux opérations de crédit est à mettre en parallèle avec la baisse historique des taux décidée par la BCE (Banque centrale européenne), générant sur le marché des taux de crédit extrêmement avantageux.

Par exemple, Boursorama propose actuellement un crédit immobilier de 100 000 € au TEG annuel fixe de 2,96% sur 14 ans, assurance comprise. En moyenne, les taux des crédits immobiliers enregistrés fin avril se situent autour de 3% sur 15 ans et de 3,35% sur 25 ans et leur tendance est à la baisse.

Même topo sur les crédits personnels, les offres se multiplient sur les crédits de 10 000 à 20 000 € remboursables en 24 ou 48 mois avec des TAEG fixe, hors assurance facultative de 5,7% chez BNP Paribas ou à partir de 2,90% chez Carrefour banque pour des sommes d’emprunt allant de 10 000 € sur 12 mois à 15 000 €.

Cependant, même si les banques annoncent des conditions de crédits avantageuses, elles ne sont pas (encore) autorisées à ouvrir les vannes. Les demandes de financement sont triées sur le volet et plus que jamais, en vertu des nouvelles normes prudentielles, les banques ne prêteront qu’à ceux qui présenteront suffisamment de garanties de remboursement.

S’agissant d’offres alléchantes, les banques en ligne sont attendues au tournant. Elles n’incluent généralement pas de crédits dans leur catalogue, mais elles se préparent à entrer sur ce marché dans le courant de l’année 2013, comme ING Direct. Leur arrivée pourrait bien coïncider avec une relance du crédit à la consommation. Exactement ce que disait le King, A little less conversation, a little more action please…

* Le taux refi désigne le « taux de refinancement », l’un des trois taux directeurs de la banque centrale, compris entre le taux de rémunération des dépôts (le plus faible) et le taux d’escompte (le plus fort). La BCE pilote l’inflation et le crédit dans la zone euro avec le taux refi, taux qui sert de base au crédit interbancaire. En gros, quand la BCE baisse le taux de refi, elle prête aux banques de l’argent qu’elle n’a pas mais qu’il faudra bien lui rembourser, d’où l’augmentation scripturale de la masse monétaire en circulation.

Proposant, aux participants, de découvrir les innovations qui ont marqué les 60 dernières années, en retrouvant l’intrus qui s’est glissé dans chacun des trois tableaux présentant des périodes différentes, le jeu concours, organisé par Cetelem, reste ouvert à tous, clients ou non, permettant ainsi, à chacun, de tenter sa chance pour remporter l’un des nombreux lots mis en jeu et ainsi fêter dignement l’anniversaire de ce prestataire qui accompagne les usagers dans la réalisation de l’ensemble de leurs projets.

Ayant décidé de marquer fortement ses 60 ans, Cetelem a porté une attention toute particulière à l’organisation de ce nouveau jeu concours, comme en témoigne la dotation particulièrement riche, qui permettra, aux participants, de tenter de remporter 1 écran plasma Panasonic, 1 vélo électrique Michelin, 3 enceintes iTamTam, 4 iPad, 2 platines vinyle, 3 casques audio Beats et de nombreux autres cadeaux qui sauront, à n’en pas douter, ravir les heureux vainqueurs, tout en leur permettant de saluer l’anniversaire de ce grand nom.

La ministre de l'économie Christine Lagarde a en effet quelque peu revu ses positions, n'excluant plus désormais la création de ce fichier.

En effet sur les neuf premiers mois de l'année 2009 celle-ci est en baisse de près de 16% pour un montant total de 16,9 milliards d'euros, le montant des financements revenant ainsi à celui observé en 2004.

 Sans doute aidé par le soutien du gouvernement au secteur de l'automobile, le financement des véhicules est le moins touché avec un recul de 10,8% sur les neuf premiers mois de l'année et seulement 7,8% sur le troisième trimestre.

 En revanche les prêts personnels se replient de près de 27% en neuf mois tandis que les financements de biens d'équipement du foyer et l'utilisation de crédit renouvelable enregistrent eux une baisse respective de 12,1% et 12,3% sur cette même période.